美伊這一戰(zhàn)，已經(jīng)永久改變了世界

參考消息報(bào)道，伊朗武裝部隊(duì)稱(chēng)，伊朗的作戰(zhàn)方針已由防御轉(zhuǎn)向進(jìn)攻，并相應(yīng)調(diào)整戰(zhàn)場(chǎng)戰(zhàn)術(shù)。

戰(zhàn)爭(zhēng)進(jìn)行到現(xiàn)在，這一戰(zhàn)已經(jīng)永遠(yuǎn)的改變了世界的秩序，下面的結(jié)論不需要理解，只需要記住。

因?yàn)槔斫獾娜丝匆幌乱簿屠斫饬耍焕斫庖矝](méi)事，慢慢會(huì)懂，所以記住。

廉價(jià)的波斯灣能源，及其帶來(lái)的穩(wěn)定現(xiàn)金流，是現(xiàn)代全球金融杠桿體系的重要穩(wěn)定器。

霍爾木茲海峽一旦陷入長(zhǎng)期封鎖，現(xiàn)代金融的基石就要出問(wèn)題，石油美元石油美元，要有石油，要有美元，石油出了問(wèn)題，那么美元也會(huì)出問(wèn)題。

能源成本一旦永久性上升，或者出現(xiàn)這樣的風(fēng)險(xiǎn)，那么供應(yīng)鏈條的不確定性一定會(huì)增加，這將直接推高全球經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行成本和風(fēng)險(xiǎn)貼現(xiàn)，現(xiàn)金流不確定后，全球去杠桿的壓力會(huì)增大，這對(duì)一切債務(wù)高企，對(duì)一切需要大量能源的企業(yè)，都是致命的。

現(xiàn)在美國(guó)、伊朗和以色列的戰(zhàn)略陷入了僵局，特朗普政府不能接受伊朗主導(dǎo)下的有條件通航；以色列不能接受一個(gè)擁有遠(yuǎn)程打擊能力的伊朗政權(quán)；伊朗不能放棄對(duì)海峽的威懾力，這種不可能三角，對(duì)談判解決問(wèn)題帶來(lái)了巨大的阻礙。

而軍事上來(lái)說(shuō)，不管是美國(guó)奪取伊朗的重要石油產(chǎn)地哈爾克島，還是派出地面部隊(duì)直接進(jìn)攻伊朗，這都面臨著巨大的不確定，拿不下來(lái)后，問(wèn)題更大。誰(shuí)也沒(méi)有辦法保證美國(guó)大兵下場(chǎng)后，海峽就能通航。

不論如何，除非美國(guó)直接投降，把波斯灣讓給伊朗來(lái)恢復(fù)通航，否則，波斯灣能源的穩(wěn)定性破碎了這個(gè)結(jié)論，是毋庸置疑的。

接下來(lái)，就算后續(xù)恢復(fù)通航，保險(xiǎn)溢價(jià)或者地緣風(fēng)險(xiǎn)也將是一種長(zhǎng)期的成本，這會(huì)共同驅(qū)動(dòng)全球能源供應(yīng)鏈向近岸和多元化的方向重構(gòu)。

至于亞太地區(qū)的能源供給格局，必然包括對(duì)俄羅斯、中亞、美洲能源的依賴(lài)加深，日韓等國(guó)將迎來(lái)長(zhǎng)達(dá)十年以上的調(diào)整期。

而AI這種需要大量算力和電力的產(chǎn)業(yè)，和現(xiàn)代幾乎全部的產(chǎn)業(yè)，竟然都建立在化石能源的穩(wěn)定供應(yīng)上，這就對(duì)現(xiàn)存方方面面的產(chǎn)業(yè)發(fā)展帶來(lái)了挑戰(zhàn)。

航線保險(xiǎn)費(fèi)用和燃油附加費(fèi)一旦因風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)而長(zhǎng)期居高不下，繞行好望角等替代路線被迫成為常態(tài)，那就會(huì)導(dǎo)致區(qū)域性供應(yīng)鏈的重要性將超過(guò)全球性供應(yīng)鏈。

靠近消費(fèi)市場(chǎng)的生產(chǎn)變得更有價(jià)值了，這是最根本的影響，基于廉價(jià)能源和穩(wěn)定海運(yùn)的全球一體化市場(chǎng)難以為繼了，那么哪里有消費(fèi)能力，哪里才是未來(lái)的增長(zhǎng)中心。

各區(qū)塊之間貿(mào)易和資本流動(dòng)出現(xiàn)壁壘，競(jìng)爭(zhēng)大于合作，比現(xiàn)在更危險(xiǎn)，比現(xiàn)在更低增長(zhǎng)的時(shí)代，將在波斯灣的斷絕下轟然到來(lái)。

一旦如此，世界將分裂為幾個(gè)以消費(fèi)大國(guó)為核心的能源產(chǎn)業(yè)區(qū)塊，全球化的時(shí)代很可能就結(jié)束了。