寧波銀行財(cái)報(bào)透視，探尋穿越周期的成長(zhǎng)之道

文丨徐風(fēng)

當(dāng)前，國(guó)內(nèi)銀行業(yè)仍面臨諸多挑戰(zhàn)，在低利率和國(guó)內(nèi)外復(fù)雜多變的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)壓力不斷加大。

在行業(yè)調(diào)整周期下，也是檢驗(yàn)商業(yè)銀行基本面成色的時(shí)刻。作為城商行優(yōu)等生，寧波銀行繼續(xù)保持了穩(wěn)中有進(jìn)的增長(zhǎng)基調(diào)。

【穩(wěn)健仍是底色】

在全球經(jīng)濟(jì)格局重塑與國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)升級(jí)大潮持續(xù)演繹下，中國(guó)銀行業(yè)正步入結(jié)構(gòu)性變革深水區(qū)。

當(dāng)前，我國(guó)經(jīng)濟(jì)正處于新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換的關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)，以新質(zhì)生產(chǎn)力為核心的新型經(jīng)濟(jì)格局快速成型，傳統(tǒng)圍繞地產(chǎn)金融的經(jīng)濟(jì)模式難以為繼，科技產(chǎn)業(yè)金融體系加速了商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表的重構(gòu)。

作為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的中流砥柱，銀行業(yè)在培育新質(zhì)生產(chǎn)力與助推產(chǎn)業(yè)升級(jí)的同時(shí)，也扮演著經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定器的角色，面對(duì)全球經(jīng)濟(jì)不確定性上升與低利率環(huán)境考驗(yàn)，單純依賴(lài)息差的傳統(tǒng)盈利模式已是過(guò)去式，打造差異化壁壘已成為必選項(xiàng)。

面對(duì)挑戰(zhàn)，寧波銀行作為頭部城商行不斷展現(xiàn)出穿越周期的穩(wěn)健底色。

財(cái)報(bào)顯示，2025年寧波銀行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入719.69億，同比增長(zhǎng)8.01%；歸母凈利潤(rùn)293.33億，相比上一年增長(zhǎng)了8.13%，繼續(xù)保持了穩(wěn)健的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

與此同時(shí)，2026年一季度該行實(shí)現(xiàn)營(yíng)收203.84億，同比增長(zhǎng)10.21%；歸母凈利潤(rùn)為81.81億，同比增速為10.30%，兩大核心指標(biāo)增速均在10%以上，相比2025年也進(jìn)一步提升。

據(jù)中信建投統(tǒng)計(jì)，2025年上市銀行營(yíng)業(yè)收入整體同比增長(zhǎng)了1.4%，歸母凈利潤(rùn)同比增速為1.6%，較低增速反映出商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)依然承壓。

相比之下，寧波銀行盈利能力大幅領(lǐng)先行業(yè)。低利率環(huán)境下該行業(yè)績(jī)依舊持穩(wěn)前行，離不開(kāi)凈息差的較強(qiáng)韌性。

作為衡量商業(yè)銀行盈利能力的關(guān)鍵指標(biāo)，2025年該行凈息差為1.74%，高于上市銀行1.47%的平均值，2026年一季度僅小幅下滑到了1.73%，已經(jīng)顯示出企穩(wěn)態(tài)勢(shì)。

在主營(yíng)的息差業(yè)務(wù)上，2025年寧波銀行實(shí)現(xiàn)利息凈收入531.61億，同比增長(zhǎng)10.77%。2026年一季度進(jìn)一步提速，同比增長(zhǎng)了14.44%至146.88億，對(duì)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)形成了有力支撐。

反觀銀行業(yè)整體，2025年上市銀行的凈利息收入同比減少了0.8%，相比而言寧波銀行顯著優(yōu)于行業(yè)的平均水平。

更值得關(guān)注的是寧波銀行的非息輕資產(chǎn)業(yè)務(wù)，一季度手續(xù)費(fèi)及傭金實(shí)現(xiàn)凈收入25.75億，同比增長(zhǎng)了81.72%，第二增長(zhǎng)曲線加速成勢(shì)。

多年來(lái)，寧波銀行能夠維持穩(wěn)健的增長(zhǎng)步調(diào)，離不開(kāi)風(fēng)控體系的加持。

【風(fēng)控體系持續(xù)務(wù)實(shí)】

當(dāng)前，低利率市場(chǎng)環(huán)境考驗(yàn)著商業(yè)銀行的風(fēng)控水平，這直接關(guān)系到資負(fù)兩端的擴(kuò)表能力和業(yè)績(jī)表現(xiàn)。

對(duì)寧波銀行來(lái)說(shuō)，多年來(lái)該行深耕江浙滬等發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)區(qū)域，聚焦零售小微群體形成了差異化的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，也是該行逐漸成長(zhǎng)為行業(yè)優(yōu)等生的關(guān)鍵所在。

而中小微企業(yè)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力相比大中型企業(yè)較差，嚴(yán)密的風(fēng)控體系對(duì)寧波銀行業(yè)務(wù)風(fēng)控和資產(chǎn)質(zhì)量至關(guān)重要。

在風(fēng)控體系打造上，寧波銀行早已將風(fēng)險(xiǎn)控制提升到了戰(zhàn)略層面，以“經(jīng)營(yíng)銀行就是經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)”為風(fēng)控理念，將守住風(fēng)險(xiǎn)底線作為最根本的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，審慎經(jīng)營(yíng)的風(fēng)控文化使公司建立了嚴(yán)密的風(fēng)控體系。

近年來(lái)，寧波銀行不斷完善全面、全員、全流程的風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng)，將風(fēng)險(xiǎn)管控貫穿經(jīng)營(yíng)管理全過(guò)程，強(qiáng)化重點(diǎn)領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)防控。

另外，該行在堅(jiān)持統(tǒng)一的授信政策、獨(dú)立的授信審批基礎(chǔ)上，持續(xù)構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警、貸后回訪、行業(yè)研究、產(chǎn)業(yè)鏈研究等全流程風(fēng)控工作機(jī)制，并迭代升級(jí)智能風(fēng)控系統(tǒng)，進(jìn)而提升管控措施的有效性。

得益于風(fēng)控體系的搭建，多年來(lái)寧波銀行的風(fēng)控指標(biāo)始終位居行業(yè)前列。

2026年一季度，寧波銀行的不良貸款率為0.76%，自2007年上市以來(lái)始終保持在1%以下。撥備覆蓋率為369.39%，風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力依舊良好。

基于良好的風(fēng)控指標(biāo)作為安全墊，構(gòu)成了寧波銀行保持中高速擴(kuò)張的底氣。

2025年，寧波銀行的總資產(chǎn)達(dá)3.63萬(wàn)億，較年初增長(zhǎng)16.11%，發(fā)放的貸款及墊款總額為1.73萬(wàn)億，相較上年末增長(zhǎng)了17.43%，存款總額也突破了2萬(wàn)億。

進(jìn)入2026年一季度，寧波銀行延續(xù)了以往的高增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，發(fā)放貸款及墊款金額1.9萬(wàn)億，較年初增長(zhǎng)了9.45%，相比去年同期增速達(dá)到了15.66%，較快的增速反映出該行良好的成長(zhǎng)性。

在嚴(yán)密風(fēng)控體系的背后，數(shù)字化對(duì)風(fēng)控的加持功不可沒(méi)。

【金融科技構(gòu)筑新增長(zhǎng)引擎】

在人工智能時(shí)代，以數(shù)字化為核心的金融科技在銀行業(yè)加速落地，已成為商業(yè)銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型創(chuàng)新、強(qiáng)化風(fēng)控和降本增效的重要驅(qū)動(dòng)力。

在產(chǎn)業(yè)變革浪潮下，金融科技已成為寧波銀行戰(zhàn)略的重要一環(huán)，秉持金融科技為客戶創(chuàng)造價(jià)值的理念，持續(xù)做好數(shù)字金融大文章。每年該行將營(yíng)業(yè)收入的5%左右投入到金融科技上，投入強(qiáng)度在城商行中保持領(lǐng)先。

具體來(lái)看，寧波銀行以寧波銀行APP、網(wǎng)上銀行、微信銀行為觸點(diǎn)，圍繞用戶和場(chǎng)景生態(tài)不斷夯實(shí)數(shù)字化應(yīng)用的基礎(chǔ)底座。

在網(wǎng)上銀行方面，寧波銀行通過(guò)迭代鯤鵬司庫(kù)、財(cái)資大管家、五管二寶、數(shù)字人力等數(shù)字化服務(wù)方案，與客戶內(nèi)部系統(tǒng)互聯(lián)互通，推進(jìn)業(yè)財(cái)一體化與多元場(chǎng)景融合，解決客戶在財(cái)資管理、票據(jù)、外匯等多方面的經(jīng)營(yíng)痛點(diǎn)。

2025年，寧波銀行推出了鯤鵬司庫(kù)2.0版本，升級(jí)為咨詢(xún)?nèi)轿?業(yè)務(wù)全覆蓋+風(fēng)險(xiǎn)全管控等六全服務(wù)體系，創(chuàng)新推出的海外財(cái)資中心“七個(gè)一體化”服務(wù)方案助力企業(yè)構(gòu)建全球利率、匯率、投融資策略、資源調(diào)配等的綜合管理體系。

2026年3月，寧波銀行再次煥新升級(jí)了鯤鵬司庫(kù)3.0版本，進(jìn)一步升級(jí)了六大核心洞察能力，助力企業(yè)實(shí)現(xiàn)從資金管理到價(jià)值創(chuàng)造的跨越。

寧波銀行財(cái)資大管家作為國(guó)內(nèi)集團(tuán)資金管理的標(biāo)桿平臺(tái)，2025版本升級(jí)為“8個(gè)易用模塊+4大應(yīng)用平臺(tái)+N項(xiàng)金融科技保障”的服務(wù)體系，以“AI+數(shù)據(jù)”為核心引擎，從效率躍遷、業(yè)財(cái)融合、數(shù)據(jù)決策三方面實(shí)現(xiàn)突破。

寧波銀行APP同樣是數(shù)字化應(yīng)用的主要陣地，報(bào)告期內(nèi)該行推出了波波飯票、波波影票等生活服務(wù)，不斷豐富美好生活場(chǎng)景。同時(shí)還提升了客戶問(wèn)答服務(wù)體驗(yàn)、推出親子賬戶、實(shí)現(xiàn)子女財(cái)富產(chǎn)品的快速配置、升級(jí)養(yǎng)老專(zhuān)區(qū)等。

2025年，寧波銀行APP個(gè)人用戶1684萬(wàn)戶，較上年末增長(zhǎng)了16%，企業(yè)用戶41萬(wàn)戶，同比增長(zhǎng)了17%，依舊保持了較快的增長(zhǎng)勢(shì)頭。

在風(fēng)控領(lǐng)域，通過(guò)金融科技賦能風(fēng)控已成為行業(yè)趨勢(shì)。對(duì)此寧波銀行整合行內(nèi)外數(shù)據(jù)資源，不斷完善新一代信用風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，提高信貸業(yè)務(wù)的支持能力和前臺(tái)操作效率。

寧波銀行通過(guò)完善全流程信用風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)體系，堅(jiān)持流程風(fēng)險(xiǎn)管控與效率提升并重，為該行保持良好的資產(chǎn)質(zhì)量奠定了基礎(chǔ)。

面對(duì)復(fù)雜的全球經(jīng)濟(jì)環(huán)境和產(chǎn)業(yè)變革，寧波銀行展現(xiàn)出了較強(qiáng)的增長(zhǎng)韌性。未來(lái)寧波銀行仍將以長(zhǎng)期主義為矛，持續(xù)構(gòu)筑差異化競(jìng)爭(zhēng)力，在新經(jīng)濟(jì)格局中不斷實(shí)現(xiàn)新的跨越。

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