科創(chuàng)50指數(shù)創(chuàng)新，高半導(dǎo)體、存儲(chǔ)概念被“引爆”，背后還有哪些故事？

金融投資報(bào)記者 陳雨禾

5月20日，在A股三大股指表現(xiàn)分化的背景下，科創(chuàng)50指數(shù)大漲3.20%，以1832.02點(diǎn)創(chuàng)下歷史新高，成為市場(chǎng)最亮眼的風(fēng)景線。其中，半導(dǎo)體、存儲(chǔ)芯片等板塊成為領(lǐng)漲核心。

在部分觀點(diǎn)看來(lái)，相關(guān)板塊這輪行情的引爆點(diǎn)，源于國(guó)產(chǎn)存儲(chǔ)“雙子星”的重大進(jìn)展：長(zhǎng)鑫科技近期更新業(yè)績(jī)“炸裂”的IPO招股書(shū)，而長(zhǎng)江存儲(chǔ)也正式啟動(dòng)上市輔導(dǎo)。兩大巨頭沖刺資本市場(chǎng)，不僅驗(yàn)證了存儲(chǔ)行業(yè)的超級(jí)景氣周期，其后續(xù)的巨額募資與產(chǎn)能擴(kuò)張計(jì)劃，更為上游設(shè)備、材料等“賣(mài)鏟人”環(huán)節(jié)注入了確定性極強(qiáng)的增長(zhǎng)動(dòng)力，標(biāo)志著國(guó)產(chǎn)半導(dǎo)體的自主可控進(jìn)入全新階段。

科創(chuàng)50指數(shù)大漲 據(jù)Wind資訊

科創(chuàng)50指數(shù)創(chuàng)新高

截至5月20日收盤(pán)，上證綜指下跌0.18%，深證成指報(bào)4162.18點(diǎn)，下跌0.18%；深證成指報(bào)收15569.98點(diǎn)，微漲0.07點(diǎn)；創(chuàng)業(yè)板指報(bào)收3921.79點(diǎn)，上漲0.34%。此外，科創(chuàng)50指數(shù)成為當(dāng)天“最靚的仔”，全天漲幅達(dá)3.20%，報(bào)收1832.02點(diǎn)，創(chuàng)下歷史新高。

成交方面，全天滬深京三市成交總額超過(guò)2.97萬(wàn)億元，較前一個(gè)交易日小幅放量逾600億元。個(gè)股方面，市場(chǎng)內(nèi)雖有超過(guò)3800只個(gè)股下跌，僅有逾1600只個(gè)股上漲，但其中漲停個(gè)股達(dá)69只，遠(yuǎn)超跌停個(gè)股家數(shù)(38只)。

板塊方面，半導(dǎo)體、光刻機(jī)、存儲(chǔ)芯片等板塊漲幅居前，而電力、AI視頻、文化傳媒板塊跌幅居前。

具體來(lái)看，聯(lián)蕓科技、上海合晶等個(gè)股“20cm”漲停，華虹公司、凱德石英、拓荊科技等個(gè)股漲逾10%，兆易創(chuàng)新、金海通、盛景微、晶方科技等多股漲停。在半導(dǎo)體板塊暴漲的個(gè)股中，聯(lián)蕓科技自成立以來(lái)一直專(zhuān)注于數(shù)據(jù)存儲(chǔ)主控芯片的研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化，兆易創(chuàng)新主要業(yè)務(wù)也包括存儲(chǔ)器的研發(fā)、技術(shù)支持和銷(xiāo)售，均為儲(chǔ)存概念的熱門(mén)個(gè)股。

半導(dǎo)體設(shè)備方面，有機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)，預(yù)計(jì)全球半導(dǎo)體設(shè)備市場(chǎng)規(guī)模正增長(zhǎng)將延續(xù)至2029年，國(guó)內(nèi)先進(jìn)邏輯和存儲(chǔ)產(chǎn)線擴(kuò)產(chǎn)有望提速，國(guó)內(nèi)設(shè)備技術(shù)水平持續(xù)突破，國(guó)產(chǎn)化率將持續(xù)提升，前道及后道先進(jìn)封裝設(shè)備訂單增長(zhǎng)趨勢(shì)明確。半導(dǎo)體材料方面，隨著國(guó)內(nèi)材料產(chǎn)品工藝能力持續(xù)提升，相關(guān)公司伴隨產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)能突破收入利潤(rùn)有望增長(zhǎng)。

東吳證券表示，在AI算力需求爆發(fā)的背景下，全球半導(dǎo)體設(shè)備市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)創(chuàng)新高。前道設(shè)備景氣度有望中長(zhǎng)期上行，核心平臺(tái)型設(shè)備商與細(xì)分龍頭有望持續(xù)受益，而平臺(tái)型廠商覆蓋面擴(kuò)大、技術(shù)持續(xù)突破，將在先進(jìn)制程與先進(jìn)封裝領(lǐng)域獲得更大份額。

存儲(chǔ)領(lǐng)域成為關(guān)注焦點(diǎn)

值得注意的是，消息面上，兩家存儲(chǔ)行業(yè)擬上市公司的IPO進(jìn)程，近期正持續(xù)成為市場(chǎng)焦點(diǎn)。

一是長(zhǎng)鑫科技。近日，國(guó)產(chǎn)存儲(chǔ)IDM廠商長(zhǎng)鑫科技更新科創(chuàng)板IPO招股說(shuō)明書(shū)(申報(bào)稿)，正式恢復(fù)上市審核進(jìn)程。在部分觀點(diǎn)看來(lái)，長(zhǎng)鑫科技是國(guó)內(nèi)規(guī)模最大、技術(shù)最先進(jìn)、布局最全的DRAM研發(fā)設(shè)計(jì)制造一體化企業(yè)。

二是長(zhǎng)江存儲(chǔ)。5月19日，中信證券、中信建投證券發(fā)布《關(guān)于長(zhǎng)江存儲(chǔ)控股股份有限公司首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市輔導(dǎo)備案報(bào)告》，迅速引發(fā)市場(chǎng)對(duì)于存儲(chǔ)行業(yè)再次關(guān)注。資料顯示，長(zhǎng)江存儲(chǔ)成立于2016年7月，是一家集芯片設(shè)計(jì)、生產(chǎn)制造、封裝測(cè)試及系統(tǒng)解決方案于一體的存儲(chǔ)器IDM企業(yè)。據(jù)報(bào)道，今年一季度長(zhǎng)江存儲(chǔ)營(yíng)業(yè)收入突破200億元，同比翻倍增長(zhǎng)。

受此影響，5月20日，部分長(zhǎng)鑫“朋友圈”的概念股同樣備受關(guān)注。Wind數(shù)據(jù)顯示，長(zhǎng)鑫存儲(chǔ)檢測(cè)設(shè)備供應(yīng)商中科飛測(cè)漲逾17%，生產(chǎn)設(shè)備被用于長(zhǎng)鑫存儲(chǔ)DRAM晶圓制造的拓荊科技漲逾14%，長(zhǎng)鑫存儲(chǔ)測(cè)試設(shè)備供應(yīng)商精智達(dá)上漲11%，間接參投長(zhǎng)鑫科技的合百集團(tuán)股價(jià)漲停。

在部分機(jī)構(gòu)看來(lái)，隨著這些行業(yè)熱門(mén)公司的IPO步伐加快，相關(guān)的產(chǎn)業(yè)鏈上游環(huán)節(jié)將有望進(jìn)一步受益。山西證券認(rèn)為，長(zhǎng)鑫科技存儲(chǔ)業(yè)績(jī)超出市場(chǎng)預(yù)期，隨著儲(chǔ)存芯片需求的爆發(fā)，具備優(yōu)異技術(shù)實(shí)力的國(guó)內(nèi)廠商或?qū)⒂瓉?lái)發(fā)展機(jī)遇；招商證券則表示，長(zhǎng)江存儲(chǔ)上市募資后，擴(kuò)產(chǎn)節(jié)奏有望進(jìn)一步加速，將直接拉動(dòng)國(guó)內(nèi)存儲(chǔ)產(chǎn)業(yè)鏈景氣上行。

此外，從年初至今的漲幅來(lái)看，普冉股份、同有科技、德明利等多只儲(chǔ)存概念股漲逾200%，朗科科技、佰維存儲(chǔ)、江波龍、恒爍股份、協(xié)創(chuàng)數(shù)據(jù)、瀾起科技等多只概念股股價(jià)已翻倍。