增值電信開放加速：運營商的挑戰、機遇與突圍

增值電信開放浪潮下的運營商突圍戰

破局與共生

政策解讀、競爭分析、未來展望

近年來，我國電信行業的對外開放步伐顯著加快。2024年，工信部推出增值電信業務擴大開放試點，允許外資在北京、上海、海南、深圳四地獨資開展互聯網數據中心（IDC）、內容分發網絡（CDN）、互聯網接入服務（ISP）等核心業務。2025年政府工作報告中，增值電信開放試點再次被提及。

該政策的落地與深化，既為中國數字經濟注入國際資本與技術，也對國內運營商的市場格局和競爭策略提出了全新挑戰。面對外資的進入，國內運營商如何在競爭中謀求共生共贏？本文將從政策解讀、競爭分析、未來展望三方面展開探討。

一

政策演進與試點布局

2001年我國入世后電信增值業務市場逐步開放；2013年上海自貿試驗區率先試點增值電信業務開放；2019年全國范圍取消部分業務外資股比限制。2024年4月10日，工信部發布通告決定開展增值電信業務擴大對外開放試點工作，10月23日正式啟動北京、上海、海南、深圳四地的試點工作，外資企業可在試點地區獨資經營IDC、云服務等業務。2025年2月26日，上海的多家企業獲得增值電信業務試點批文，2月28日，工信部向試點四地的13家外資企業發放增值電信業務經營試點批復，獲批企業涵蓋航空、汽車、共享經濟等新興領域。

從開放的業務范圍看，在四座城市試點中，外商可以在互聯網數據中心（IDC）、內容分發網絡（CDN）、互聯網接入服務（ISP）、在線數據處理與交易處理，以及信息服務中的兩項業務（部分信息發布平臺和遞送服務、信息保護和處理業務）實現100%控股。其中互聯網數據中心（IDC）首次對港澳外的境外資本開放。

從近期獲批的外資企業看，包含北京阿帕科藍、德電中國、盈科北京、海南鄧白氏數據科技有限公司、匯豐金融科技服務（上海）有限責任公司、空客中國等13家涵蓋航空、汽車、共享經濟、金融科技等多個新興領域的企業。

政府通過擴大開放，旨在吸引全球優質資本、技術流入，推動國內數據中心與信息服務供給升級，賦能5G、人工智能、大數據等前沿領域發展；開放外資股比限制，能推動市場良性競爭，倒逼相關企業提升技術與服務水平，推動行業向更規范、更專業、國際化方向發展。據工信部公布數據顯示，截至2025年2月底，我國已有超過2400家外商投資電信企業，較2024年同期增長30%。

二

運營商的機遇與挑戰：

競合并存的新時代

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增值業務競爭加劇但核心業務穩固

雖然試點政策開放的IDC、CDN等增值業務與國內運營商近年來重點布局的云計算、算力服務領域有所重疊，但直接競爭壓力有限，且未觸及核心業務。

一方面，外資企業的技術與服務優勢帶來了局部競爭風險。以西門子、電訊盈科等新獲批企業為例，憑借成熟的國際經驗與技術積累，這些企業在數據中心與云服務領域具備更高的運營效率和差異化的定制服務，可能分流國內運營商的部分高端政企客戶。隨著對外開放的深入，國內運營商不僅要面對本土互聯網與云廠商搶奪份額，還需應對外資企業的加入，進一步加劇市場競爭。

另一方面，客戶群體差異使雙方競爭范圍相對有限?；谕陚涞娜蚓W絡基礎設施、成熟的全球化IT架構方案、豐富的數據安全合規實踐經驗，外資企業在跨國企業服務商選擇中具備明顯優勢。如英國電信在中國的客戶包括寶潔、諾華、聯合利華、路透社等國際巨頭，以及華為、國航、中石化、中興等有跨境需求的新興企業。

相比之下，國內運營商長期深耕本土市場形成的客戶資源壁壘依然穩固。政企客戶對其國產化替代能力高度認可，尤其在黨政軍、能源央企等領域，數據屬地化存儲要求構成天然護城河。在中小企業市場，運營商依托“網絡+云+終端”的全棧服務能力構建起成本優勢，典型套餐已實現5G專線+公有云基礎資源的捆綁銷售，有效滿足中小企業的數字化入門需求。

總體來看，試點政策主要聚焦于增值業務，未涉及語音、流量等基礎通信服務，對運營商核心業務構成的威脅有限。但在云計算、大數據等增值服務領域，外資企業的進入將持續施加競爭壓力，迫使國內運營商加快技術創新和服務升級，以保持市場競爭力。

2

合作共贏加速推進，運營商迎來

技術與服務升級機遇

增值電信業務試點及未來進一步開放，為國內運營商與外資企業帶來了廣闊的合作與共贏空間，共同推動市場創新與數字經濟發展。外資企業的進入不僅有助于技術合作、服務優化、國際協同，也將為國內電信行業帶來更多機遇和動力。

從技術層面看，外資企業憑借其在云計算、算力管理等領域的國際領先技術，為國內運營商帶來了寶貴的技術經驗和合作契機。例如，外資企業可以引入綠色數據中心、AI算力網絡等先進技術，幫助國內運營商優化技術與數據架構，加速與全球最新技術標準的接軌。同時，雙方還可以在人工智能、跨境數據、智能制造等重點領域展開協作，共同推動本土化、綠色低碳的技術創新，拓展新的業務場景，為數字經濟的可持續發展貢獻力量。

從服務角度看，外資企業的進入對國內運營商構成了良性競爭，促使其加快技術革新和服務優化步伐，推動行業向更加規范化、專業化、國際化的方向發展。在跨境數據、數字支付、數據安全等新興需求的驅動下，國內運營商需不斷創新，主動對接國際服務標準，提升用戶體驗和服務效率，以在高端客戶市場中占據一席之地。此外，政府將鼓勵外資企業在華設立研發中心，推動與國內企業的技術合作與產業化應用，助力中國制造業的數字化與綠色化發展。這種合作不僅倒逼運營商的服務質量提升，也為整個電信產業鏈的技術提升與服務升級提供了有力支撐。

從國際協同的角度看，在全球數字化浪潮和“出海”趨勢的推動下，國內運營商可以依托自身的網絡覆蓋與算力優勢，與外資企業攜手推動跨境數據與國際標準的協同合作，進一步強化全球競爭力。比如建跨境數據市場，與外資企業合作推進跨境數據流動，有助于建立聯合數據市場，提升全球服務能力，拓展國際業務版圖。此外，通過試點政策的經驗積累，主動對接國際規則，國內運營商可以深化對國際高標準經貿規則的理解與實踐，增強在全球數據資源配置中的影響力與話語權。

三

增值電信政策演進路徑：

從試點探索到全球協同

隨著我國增值電信業務試點的深入推進，未來政策將從地域擴展和業務深化兩大維度持續拓展，推動電信行業向國際化、精細化方向發展，進一步提升中國在全球數字經濟中的競爭力與話語權。

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政策走向與趨勢預判

增值電信業務試點政策將由區域試點向全國推廣，形成更廣泛的業務覆蓋和地區差異化布局。當前，北京、上海、深圳、海南四地已開放外資獨資經營IDC、CDN、ISP等關鍵增值業務，未來試點范圍預計向中西部、沿海經濟帶拓展，結合區域資源優勢，推動全國數字基礎設施建設。海南自貿港憑借其數據跨境流動政策，有望成為外資布局離岸數據服務的重要支點，吸引更多國際數據服務企業落地，構建跨境數據流通橋頭堡，助推中國數字經濟與全球市場深度融合。

業務層面，增值電信業務將由傳統服務向高附加值業務與垂直行業融合拓展，推動前沿科技與數字經濟發展。工信部規劃司司長姚珺表示，未來將完善外資準入負面清單，探索人工智能、6G、衛星互聯網等領域的開放路徑，強化技術應用與產業協同。例如，在6G網絡與AI算力領域，政策將鼓勵更多外資參與，推動全球標準對接，促進算力資源優化與跨境協作。在跨境數據與智能制造領域，鼓勵外資與國內企業聯合建設綠色數據中心，提升數據流通效率，推動上下游產業鏈協同發展。

隨著政策深化，監管體系將向精細化+國際化方向升級，數據安全與跨境流動規則更加完善。政策將強化數據治理，確保數據跨境流動的安全與合規，并簡化行政審批程序，對標國際標準，提升市場準入效率，吸引更多高水平外資企業進入中國市場。工信部相關負責人指出，增值業務擴大開放將促進我國與國際高標準經貿規則的接軌，增強中國在全球數據資源配置中的影響力，推動數字經濟在全球格局中的競爭優勢持續提升。

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運營商應對策略：構建核心競爭壁壘

在增值電信業務持續開放的背景下，國內運營商需通過技術引領、生態協同、服務深耕三大策略，打造核心競爭優勢，積極應對外資帶來的市場競爭與技術挑戰。

一是強化技術卡位，布局前沿科技。國內運營商應加大在6G網絡、AI算力、跨境數據安全等前沿領域的研發投入，建立自主可控的技術體系，增強核心技術儲備，確保在全球技術競爭中保持領先地位。例如，針對6G網絡架構，國內運營商應加速基礎研究與技術試驗，提前布局新一代通信標準，搶占未來通信市場主導權。

二是推進生態共建，形成資源互補。運營商應充分利用試點政策的東風，積極與外資企業在跨境算力、數據流動、標準制定等領域開展深度合作，形成互利共贏的產業生態?？梢酝ㄟ^與外資企業聯合建立跨境算力聯盟，推動全球數據資源共享與互通，實現算力、算法、數據三位一體的全球布局，提升國際競爭力。

三是深耕垂直場景，打造差異化服務。面向金融科技、車聯網、AI醫療等高附加值的垂直行業，國內運營商應開發高度定制化的解決方案，提供差異化、專業化的增值服務，滿足不同行業的個性化需求。

隨著增值電信業務開放政策的深化，未來我國電信市場將迎來地域擴展、業務深化、監管升級的全面變革。面對這一趨勢，國內運營商需以技術創新為核心，強化與外資的生態協同，并深耕垂直行業，積極融入國際數字經濟競爭，打造具有全球競爭力的數字服務體系。在全球化浪潮下，唯有不斷增強技術實力、開放合作與服務創新，才能在數字經濟的未來格局中立于不敗之地，推動中國數字經濟實現全球化布局與持續增長。

賽立信通信研究出品

作者：

李艷敏

賽立信通信研究部 高級研究員
7年通信研究服務經驗，擅長通信市場趨勢分析、產品研究、市場洞察，在個人市場、智慧家庭、中小企市場等通信領域有較豐富的研究經驗。

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